2025年10月30日 星期四 我的私人日记：

【第4期定投】

【投机】

中证2000增强   019924   不加

天弘中证证券   008591   不加

【当前成本】

天弘光伏           86K

中证2000增强    15K

天弘中证证券      6K

华泰量化阿尔法  12K

天弘食品饮料     18K

华泰恒生科技     18K

富国A500          15K

嘉实上海金        12K

【10月30日 星期四 午评】

今天都不加，也不走。

今天这行情真的是一波三折。。。

昨晚美联储如期降息25BP，符合市场预期，但是鲍威尔之后又来了句：

9月和10月的降息是出于风险管理考虑，但12月的降息可不确定，远远没有定下来。

给美股也吓得高开低走了。。。

这里面的变故，主要是预期差导致的。原本大家预期12月也会降息，至少降个25BP左右，但鲍威尔突然这么说，又给12月的美联储议息会增加了一丝不确定性。——所以昨晚黄金也应声下跌。

但对于A股来说，今天最大的焦点有两个。

1、韩国会晤。

2、CPO业绩小暴雷。（不及预期）

第一个不好多聊，中午吃饭的时候，我看媒体都说还聊得不错，聊了1小时40分钟。从waimei透露的消息来看，我们是豁免1年xitu+买豆+fentainihe合作，对方是不加征100%guanshui+放松部分chukouguanzhi+延长对等guanshui等。基本感觉达成共识了。

但市场下午开盘后就来了个闪崩。。。大盘从微涨一度下跌了1%，然后又出现了一波回升。总之很多人惊魂未定。。。

具体消息我觉得咱们还是以我们官方媒体公布的为准吧， 但从市场目前的“惊弓之鸟”状态来看，似乎有相当一部分资金认为不及预期。但这些都是推测和猜测，一切都要等官宣。

第二个就是昨天晚上CPO龙头新易盛和天孚通信相继披露了三季报，业绩虽然挺亮眼的，营收利润增长都远超同期，但问题是和之前机构的预期增长率有偏差。——即便这些公司在业绩会上都做了解释，包括昨天英伟达股价破了5万亿美元新高，但从今天市场的反应来看，并没有选择原谅。——新易盛盘中跌幅6%左右，天孚通信跌幅10%，整个人工智能和CPO相关赛道都受到了拖累。

我是觉得这两天明显能感觉出资金在轮动了，就是从小登（科技）再往中登（光伏、军工）轮动，如果你选择继续相信科技，那么就要做好盈亏同源的觉悟，现在即便高位回调了，也别喊疼。——因为你吃肉的时候别人也眼红啊，现在挨几下皮鞭也很公道。

另外我瞅了一眼创新药，又创阶段性新低了，还好我们8月中旬就在高位止盈了。今年的港股创新药我觉得真的做得挺完美的，对于我一个究极完美主义的人来说，还是挺满意的。

盘面上就说这么多吧，等一些消息落地后，我们晚上再聊。

PS：另外有个小插曲，昨天我赎回光伏的时候原本是赎回6100份额，结果不小心多按了一个0，所以今天不论光伏收盘是涨是跌，我都会在今天盘中再接回54900份额。（61000-6100）这个总体下来可能跟原来的成本会有一些微差，但无伤大雅。我也没想到玩基金这么多年，居然会犯这种搞笑的失误。。 。至于你们啥也不用动哈。另外，我们第一次做T已经结束了，未来很有可能会继续做T，方法一样，就是择机在光伏回调的时候买入，然后再在未来上涨超过4-5%左右再T出，不断去增厚利润，做低成本。