【国金具身智能】机器人观点0902：关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM：重点推荐【宁波华翔】，智元链核心卡位，peek垂直一体化布局，26年pe仅12x，低估值广空间优质标的，看500亿。 2、轻量化：是GEN3重点突破方向，PEEK随价格卡点解决，国产性价比有望大幅提升，关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机：客户痛点牵引需求，首推谐波磁场电机龙头【HSGF】，体积缩50%+，功率密度提升一倍，温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产，国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝杠端